DD3 Acquisition Corp, la compañía especial de adquisición (SPAC) que pretende fusionarse con Codere Online para convertirse en el primer negocio de apuestas en los mercados en español que cotiza en el Nasdaq de Estados Unidos, reveló los primeros nombramientos de directores ejecutivos de la compañía.
Manteniendo los cronogramas, se espera que DD3 y Codere Online se fusionen el jueves 18 de noviembre, tras la junta especial de accionistas para finalizar la desinversión de Codere Online de Grupo Codere SA. Luego de su concreción, Codere Online será listada como en el Nasdaq como una propiedad de DD3, que apunta a una valuación de 350 millones de dólares.
Lanzada en 2014, Codere Online ha operado como la unidad insignia de juego online y apuestas deportivas del grupo de apuestas de la Bolsa de Madrid, Codere SA, estableciendo su presencia online en España y los mercados latinoamericanos de Colombia, México y Panamá.
Al presentar un “acuerdo de nominaciones”, DD3 reveló que Grupo Codere, como “matriz del acuerdo”, había elegido a los ejecutivos de Codere Online Moshe Edree (Director General) y Oscar Iglesias (CFO) como primeros miembros de la nueva junta directiva de la empresa.
Otras nominaciones vieron a Alejandro Rodino, actual Director de Estrategia Global y Asuntos Corporativos del Grupo Codere, elegido como director independiente del directorio, junto con Laurent Teitgen, socio del fideicomiso de capital privado de Luxemburgo Fidelia SA.
Como patrocinador del acuerdo, DD3 confirmó la elección del Dr. Martin Werner, responsable de acuerdos de SPAC, como presidente del comité de auditoría de Codere Online. El socio gerente de MG Capital, Daniel Valdez, apoyará a Werner como director independiente.
El directorio de Codere Online espera el nombramiento de un séptimo director y presidente corporativo, que será acordado entre “matriz y patrocinador antes de la consumación de la combinación de negocios”.
La semana pasada, Codere Online publicó su primera actualización comercial como una empresa independiente, en la que estableció un objetivo de ingresos netos para 2021 de entre 81 y 86 millones de euros, citando que el crecimiento online en México y Colombia había ayudado a compensar los vientos en contra regulatorios del tercer trimestre en España.
Por otra parte, la matriz del acuerdo, Grupo Codere, continúa su lucha informando pérdidas operativas del tercer trimestre de 75 millones de euros, atribuidas a los pagos de intereses del período de 45 millones de euros y 7 millones de euros en fluctuaciones XE que impactan el costo operativo de sus unidades en Latinoamérica.
A pesar de los contratiempos, Grupo Codere ha acordado con sus acreedores existentes que entrará en una amplia reestructuración de bonos iniciada el 19 de noviembre. El plan de reestructuración se anunció por primera vez a finales de abril, lo que ayudó a la gobernanza del Grupo Codere a conseguir una inyección de efectivo de 225 millones de euros.
Los acreedores de Grupo Codere habían acordado previamente que Codere Online se vendiera al socio de SPAC DD3 como un esquema aprobado de los planes de reestructuración más amplios del grupo de juego.
